今週の投資戦略
１. 今週の東京株式市場
（１）予想通り週初安から切り返し。日経２２５は１０月４日安値死守。ＴＯＰＩＸは週足陽線に。今週は週初安で始まった後、底打ち反転に向かうと予想する
東京株式市場全体相場について、６月１８日レポートで「今週は調整に転じると予想する。引き続き個別材料株に期待」と指摘。日経２２５は１９日の３万３７７２円を高値に反落。２３日にかけ３万２５７５円へ下落。
６月２５日レポートで「今週は調整が続くと予想する。引き続き個別材料株に期待」と指摘。日経２２５は２７日にかけ３万２３０６円へ下落した後、２９日にかけ３万３５２７円へ反発。三角保ち合い形成。ＴＯＰＩＸは１文ながら早くも２２日に付けた昭和バブル崩壊以降の戻り高値を更新。
７月２日レポートで「今週は三角保ち合い上放れとなるか、調整が続くか見極め。引き続き、個別材料株に期待」と指摘。日経２２５は、７月３日にかけ３万３７６２円へ上昇。６月１９日に付けた昭和バブル崩壊以降の戻り高値に迫った後、７日にかけ３万２３２７円へ下落。６月２７日安値を試す展開。ＴＯＰＩＸは、７月３日にかけ上昇。６月２９日に付けた昭和バブル崩壊以降の戻り高値を再び更新した後、７日にかけ下落。
７月９日レポートで「今週は調整が続くと予想する。引き続き、個別材料株に期待」と指摘。日経２２５は１２日にかけ３万１７９１円へ下落した後、反発。１４日朝方にかけ３万２７８０円へ。
７月１７日レポートで「今週は下げ渋りから来週７月２７日～２８日に開催される日銀金融政策決定会合の結果待ちと予想する。引き続き、個別材料株に期待」と指摘。日経２２５は１９日にかけ３万２８９６円へ上昇した後、反落。２１日朝方にかけ３万２０８０円へ。
７月２３日レポートで「今週は７月２５日～２６日に開催される米ＦＯＭＣと、２７日～２８日開催の日銀金融政策決定会合の結果をマーケットがどう反映するか見極め。引き続き、個別材料株に期待」と指摘。
６月１８日レポートより「まだ少し先だが、株価が急落していなければ、７月末開催の日銀金融政策決定会合において、昨年１２月２０日にイールドカーブコントロールの長期金利上限を０.５％に引き上げた時と同じ様な利上げに近い事を実施する可能性も」と指摘してきた通り、７月２７日～２８日に開催された日銀金融政策決定会合において、イールドカーブコントロールの長期金利上限を１.０％程度まで容認すると決定。
これを受け、日経２２５は７月２８日に一時３万２０３７円へ８５４円安する場面もあったが、１３１円安の３万２７５９円まで戻して終了。
今回の日銀の決定については、７月２７日場中のライブ中継会員においても、「発表直前にドル円が１４２円以上の水準にいた場合、日銀はイールドカーブコントロールの長期金利上限を上げざるを得なくなる。なぜなら、何もしないと１５０円に向かう可能性が出てくる中、８月は日銀金融政策決定会合が無く、取り返しのつかない状況に陥るから」と指摘した後、日本時間２８日の午前２時頃にドル円が１４１.３１円へ上昇した時点で日本経済新聞が今回の結果とほぼ同じ内容を先に報じ、１３０円台へ戻させる一幕も。
かねてより、現時点における円安の許容範囲は１５０円手前とお伝えしてきた。
米国が利上げを開始した２０２２年３月直後より、「米国が利下げに転じると予想される２０２３年９月前後のＦＯＭＣの１つ前の日銀金融政策決定会合において１回は利上げする可能性もある」ともお伝えしていた。
７月３０日レポートで「今週は三角保ち合い上放れに向かうか下放れに向かうか見極め」と指摘。
日経２２５は、８月１日にかけ３万３４８８円へ上昇。三角保ち合い上放れに向かった後、フィッチ・レーティングスによる米国債格下げを嫌気し、急反落。三角保ち合い下放れに向かったが、４日の３万１９３４円を安値に切り返し。三角保ち合い下限の７月１２日安値を死守。
８月６日レポートで「今週は調整が続く」と予想した通り、ＮＹはナスダックとＳ＆Ｐ５００が９日にかけ一段安となったが、１４４円台に進んだ円安に救われ、日経２２５は７日の３万１８３０円を安値に下げ渋り。前週に続き三角保ち合い下限の７月１２日安値３万１７９１円を死守。
８月１３日レポートで「今週は８月１４日で決算発表も出揃い、三角保ち合い上放れに向かうか、下放れに向かうか、見極め。決算発表明け個別材料株に期待」と指摘。
ＮＹ安を受け、日経２２５は三角保ち合い下限の７月１２日安値３万１７９１円を割り込み、８月１８日にかけ３万１２７５円へ下落したが、ＴＯＰＩＸは三角保ち合い下限を死守。１４６円台に入った円安との綱引きで下げ渋り。
日経２２５が三角保ち合い下限を割ってきた８月１６日よりライブ会員などで「ナスダックの日柄で計算すると丁度ＳＱの８月１８日前後からいったん反発した後、ダメ押しの下げで丁度満月の３１日前後で底打ち」と予想した後、８月２０日レポートで「今週は、いったん戻した後、来週にかけダメ押しの下げに向かい、ちょうど満月の８月３１日前後より底打ち反転に向かう」と予想。
日経２２５、ナスダック共に８月１８日を安値にドンピシャのタイミングで反発した後、２４日を戻り高値に反落。エヌビディアの好決算発表が出尽くしになった格好。
米カンザスシティー連銀主催のジャクソンホール会合におけるパウエルＦＲＢ議長講演も出尽くしとなり、８月２５日のＮＹは反発。日経２２５先物は３万１８６０円で終了。
８月２７日レポートで「今週はダメ押しの下げから８月３１日前後より底打ち反転に向かう」と予想したが、２８日の上海総合指数が歪な大陰線で下げ止まった事もあってダメ押しの下げは２５日の１日で終わり、９月１日にかけ日経２２５が３万２８４５円へ５連騰。
日経２２５が三角保ち合い下限を割ってきた８月１６日よりライブ会員などで「いったん反発する」と予想した１８日で底打ちした格好。ＴＯＰＩＸは８月１日に付けた昭和バブル崩壊以降の戻り高値も更新。
９月３日レポートで「今週は上昇が続く」と予想した通り、日経２２５は８連騰を交え７日朝方にかけ３万３３２２円へ上昇した後、さすがに反落。８日にかけ３万２５１２円へ続落。
昭和バブル崩壊以降の戻り高値更新が続いたＴＯＰＩＸも８連騰後、９月７日朝方を１文新値に反落。
９月１０日レポートで「今週は調整後、９月１５日前後から再上昇に向かう」と予想した通り、日経２２５は１４日より上放れ。１６日に３万３６３４円へ上昇。９月７日と８月１日高値を更新し、６月１９日に付けた昭和バブル崩壊以降の戻り高値３万３７７２円を射程圏内に捉えた。
ＴＯＰＩＸは、９月１４日より昭和バブル崩壊以降の戻り高値更新再開。
９月１７日レポートで「今週は上昇が続くか下げに転じるか見極め。９月１９日～２０日にＦＯＭＣを迎える中、米国債１０年金利が昨年１０月高値を更新」と指摘。
日経２２５は９月１５日を戻り高値に反落。ＦＯＭＣの今回金利据え置きと年内１回利上げは予想通りながら、高金利維持長期化示唆を嫌気したＮＹ安受け、２２日にかけ３万２１５４円へ４日続落。
昭和バブル崩壊以降の戻り高値更新が続いたＴＯＰＩＸも、９月１５日を高値に２０日より反落。２２日にかけ３日続落。Ｓ＆Ｐ５００は８月１８日安値割れ。
ダブル底の水準にあったマザーズ、グロース、上海総合指数、香港ハンセン指数は、９月２２日を急反発の大陽線。
９月２４日レポートで「今週は下落が続く」と予想した通り、日経２２５が２８日にかけ３万１６７４円へ、ＴＯＰＩＸは２９日にかけ一段安。ＮＹは２７日を安値に反発。
１０月１日レポートで「今週は底打ち反転に向かうか見極め」と指摘。日経２２５は４日の３万４８７円を安値に反発。６日にかけ３万１１６０円を回復。
ＮＹはナスダックが９月２７日安値寸前で下げ止まり、９月雇用統計を発表した１０月６日に急伸。
１０月９日レポートで「今週は上昇に向かう」と予想した通り、日経２２５が１３日にかけ３万２５３３円へ上昇。
ＮＹはナスダックが１０月１２日にかけ上昇した後、反落。
１０月１５日レポートで「今週は、１０月４日から１３日にかけての急反騰に対し短期的にいったん調整が予想されるも、２０日前後より再び上昇に向かう」と予想。日経２２５は２０日にかけ３万１０９３円へ下落。
１０月２０日のＮＹが続落によりナスダックが９月２７日安値割れ。
１０月２２日レポートで「今週は週初安から切り返す」と予想。日経２２５は２４日の３万５５１円を安値に切り返し急。５１１円幅の下髭を形成。２５日に３万１４６６円を回復した後、２６日は反落。２７日は反発。１０月４日安値３万４８７円を死守。
ＴＯＰＩＸは、１０月２４日に４日安値を割り込む場面もあったが、透かさず買いが入り、週足陽線に。
ドル円が１０月２７日に１５０.７８円へ上昇。昨年１０月２１日高値１５１.９４円に迫った。
１０月２３日安値を割ったＮＹの２７日は高安まちまち。日経２２５先物は３万６００円で終了。
米国債１０年金利４.８３８％。ドル円１４９.５９９円。
今週は、週初安で始まった後、底打ち反転に向かうと予想する。１０月２１日から東洋占星術の八専開始。２９日に満月。ちょうどＦＯＭＣの１１月１日に八専終了。
１０月３０日～３１日に日銀金融決定会合。３１日～１１月１日にＦＯＭＣ。３日に米１０月雇用統計。
日本企業の決算発表が本格化。１１月１日にトヨタ、２日にアップルが決算発表予定。
１０月１日レポートより以下の通り解説。
『 岸田首相が、１０月末を目途に策定する新たな経済対策の補正予算を２０日に召集予定の臨時国会に提出する意向。年内に選挙を完了させる解散のタイムリミットは１１月１５日辺り。
尚、新たな経済対策には、半導体、蓄電池、バイオ関連などを対象に初期投資に限らず５〜１０年の単位で企業の生産コストを軽減する税制を検討。民間の参入リスクが高い最先端分野で政府が支援する方針。
１月２２日レポートで「米大統領選挙に拘わらず日経２２５が史上最高値更新４万円台に乗せる秘策も水面下で」と指摘した通り２６日に早速、東証が今年春にもプライム・スタンダード市場のＰＢＲ１倍割れ企業に対し改善に向けた取り組みや進捗状況の開示を要請する方針を示し、大型バリュー株が上昇した後、７月辺りから次はグロース系中小型株の株上げ対策に期待として、ＡＩの次に買われるのはバイオと予想してきた事は皆様ご存知の通り。 』
「１９９８年に描いた２０３６年までの未来予測チャート（２０２０年末よりラジオ等で２０７０年までの未来予測も一部披露）」に基づき昨年１２月１８日付レポートよりお伝えした２０２３年全体相場予測は、「１月前後より下落。２月前後、５月前後、７月前後に戻す場面もあるが、９月前後にかけ下げが続き、９月前後に底打ち反転。１１月前後にかけ上昇」。
年初より『昨年１２月２０日の日銀による長期金利上限引き上げを嫌気し急落。２０２３年全体相場予測の「１月前後より下落」が早めにきた格好となり、ここから「９月前後にかけ下げ」が続く予想で先が思いやられるが、今年９月前後こそ、コロナショックの大底を的中させた２０２０年３月中盤に続く「天与の買い場」となり、日経２２５が１９８９年１２月に付けた史上最高値３万８９５７円更新に向かう起点の年となろう』と指摘してきたが、もはや今年９月を待たずに、かねてよりお伝えしてきた「日経２２５が史上最高値を更新し４万円台に乗せるのは２０２４年」の予測に向かう展開。
つまり「大発会を安値に上昇が続き年末にかけ史上最高値を更新から４万円台に乗せる」展開は、ライブ中継会員や２０２１年初めまで出演していたラジオなどで既報の２０２４年の未来予測チャートに酷似しつつ１年前倒しにあったが、さすがに秋は２０２３年の未来予測チャート通り下落。
６月１８日レポートより以下の通り解説。
『 米国１強時代に終止符が打たれ、世界は多極化、あるいはウクライナ戦争を機に２極化に向かいつつあるとの見方は既に一般的と認識しているが、ドル基軸通貨による米国の覇権は、欧州と中国の諸事情により、当初の私の予想よりも随分と長く続くことになり、今では２段階あったと分析している。
１段目は東海岸。２段目は西海岸。そして２段目の覇権となった米西海岸の「シリコンバレー」を冠する銀行が今年破綻した事は、ドル基軸通貨による米国の覇権終焉を象徴するものになった。
一方、日本では５月１８日に、アメリカ・台湾・韓国の世界的半導体メーカー幹部と岸田首相が会談し、日本への半導体投資に対し政府が支援する方針を示すなど、米国西海岸の「シリコンバレー」の次は、日本が「シリコンバレー」となる段取り。
６月６日には、半導体受託生産最大手の台湾積体電路製造（ＴＳＭＣ）の劉徳音会長が現在、熊本に建設中の工場周辺に第２工場を検討と発言。「九州シリコンアイランド」復活が決定的となった。
軍事的な制約もあって、「日本が単独で世界の覇権を握る」とは考えにくいが、矛盾こそ発展の原動力。既に日本に世界のマネーが集中しつつあり、円安もあって株式市場はそれを先に織り込みにかかったというのが、１年前倒しの原因か。
米国の軍事力を背景に、東海岸、西海岸の次は、この日本列島を第３段目の覇権フェイズ３にすると密かに企んでいるのか。少なくとも昭和バブル再来くらいの事が日本で再び起きても何ら不思議はない。
大正バブルの時は、日清・日露戦争に勝利し、軍事力も伴っていた。 』
日本政策投資銀行、富士通、パナソニックＨＤが保有するソシオネクスト株を海外に売り出したのに続き、キオクシアとウエスタンデジタルが経営統合に向かうなど、６月１８日レポートより指摘した『米国西海岸の「シリコンバレー」の次は、日本が「シリコンバレー」となる段取り。米国の軍事力を背景に、東海岸、西海岸の次は、この日本列島を第３段目の覇権フェイズ３にすると密かに企んでいるのか』の一環なのか。
２０２０年１２月のラジオにおいて
「 過去の大型バブル崩壊チャートと世界各国の人口動態を独自分析して１９９８年に描いた２０３６年までの未来予測チャートでは、２０２２年と２０２３年はいったん停滞するが、
ここ顕著となってきた人口減少を、移民政策か、ＡＩ・ロボット・量子コンピュータ・核融合発電など技術革新や、ポスト資本主義あるいは世界統一地球政府などシン・政治経済体制で相殺・克服していけば、
２０２４年に日経２２５が史上最高値を更新し４万円台乗せ。２０３５年前後に１０万円台乗せ。
まだ描いていないが、２０７０年前後には日経２２５が１００万円台に乗せる可能性もある。 」
と披露した事は、知る人ぞ知るところ。
今回のＣｈａｔＧＰＴの出現は、上記の最低条件を満たす第１歩となった。
尚、２０５０年頃には世界統一地球政府の量子ＡＩによるシン・政治経済体制に移行している可能性があり、逆に２０７０年前後に日経２２５が残っているようではデジタルユートピア実現が上手くいっていないという事になるかも。
２０２２年初めより「２０２４年はアメリカ大統領選挙の年となるため、２０２３年末から２０２４年の早い段階で全国民が次期大統領はこの人以外にないと圧倒する候補が出てこない限り、日経２２５の４万円台乗せは２０２５年にお預けとなる可能性が高まる」とお伝えしてきたが、２０２３年１月２２日レポートで「米大統領選挙に拘わらず日経２２５が史上最高値更新４万円台に乗せる秘策も水面下で」と指摘した通り、２６日に早速、東証が２０２３年春にもプライム・スタンダード市場のＰＢＲ１倍割れ企業に対し改善に向けた取り組みや進捗状況の開示を要請する方針を示し、２０２１年初めまで出演していたラジオなどで提唱してきた「株式庁（仮名）」がやるべき事実上の株上げ対策が打ち出された。
要は、内部留保金で自社株買いや増配など株価対策に努力せよと。企業サイドはＭ＆Ａ・ＴＯＢ資金に回したいのが本音か。
２０２２年１０月２１日にかけ１５１円台へ急伸したドル円については、２０１２年中盤の７０円台の時より「円高の終焉。日本株の歴史的買い場」を唱え、「２０１６年にかけ１２５円に向かう」との予想を的中させた後、三角保ち合い上放れとなってきた２０２１年１０月のラジオ等でも「１２５円を超えたら１３５円、１３５円を超えたら１４７円、１４７円を超えたら１６０円、１６０円超えちゃったら次の節目は２００円台だが、現時点で２００円台までいくかは分からない」と円安が進んでいくと予想した事は皆様ご存じの通り。
今回のインフレについても、１０年以上前から「２０１６年前後に日経２２５が２万円台に乗せた後、２０１９年前後に一旦１万６０００円台に急落してから４万円を目指す過程でインフレになる」と予想してきた。
勿論、株の世界に絶対は無く、外れる事もよくある。当時出演させて頂いていたラジオ等でも有名になった通り、２０２０年３月中盤のコロナショックの大底と、２０２１年９月１４日のコロナバブルの天井を完全的中させた後、２０２１年は私の未来予測チャートより弱く、２０２３年は私の未来予測チャートより強過ぎ、短期的に予想が外れる事も多くなってきた。
２０２１年１２月１２日付レポートよりお伝えしてきた２０２２年全体相場予測は、「１月下旬にかけ上昇。２月下旬にかけ下落。３月末・４月初めにかけ上昇。５月初めにかけ下落。８月上旬にかけ上昇。１０月中旬にかけ下落。１２月末にかけ上昇」。
２０２２年２月６日付レポートより、２０２２年全体相場予測を「１月前後より下落。２月前後から上昇。４月前後より下落。５月前後に底打ち反転。８月前後にかけ上昇。１０月前後にかけ下落。１２月末にかけ上昇」という従来通りの表現に変更。
日経２２５の底は３月９日。１０月に年初来安値を割ってしまったナスダックの６月１６日安値との中間点４月２８日は、「未来予測チャート」にある「底打ち５月２日」の１営業日前。日経２２５とナスダックの安値が５月２日前後を真ん中に挟んで３ケ月以上ズレた原因は、その間の円急落にあると分析。
その後の戻り高値は、日経２２５が８月１７日。ナスダックが１６日。「未来予測チャート」の「戻り高値８月１２日」との誤差は、日経２２５が３営業日。ナスダックが２営業日。
「１０月１６日前後から上昇に転じ」は、日経２２５が１０月３日を安値に、ＮＹが１３日を安値に底打ち反転。円一段安もあって日経２２５は８営業日も前倒しとなったが、１６日が日曜日で１６日前後は１４日か１７日を指し、ＮＹの誤差は１営業日に止まった。
１０月３０日レポートでお伝えした「１１月４日前後から２段上げに向かう」の予想は、誤差なくピッタリ的中。
１１月６日レポートの「１１月１７日前後から上昇一服」は、１７日前後は１６日・１７日・１８日を指し、誤差１営業日。
１１月２０日レポートの「１１月２２日前後から３段上げに向かう」は、誤差なくピッタリ的中。
「１２月末にかけ上昇」は外れた。東京はＴＯＰＩＸが１月４日大発会始値を上抜いた１１月２４日が高値に。ＮＹは１２月１３日を高値に反落。
２０２０年１２月２０日付レポートよりお伝えしてきた２０２１年全体相場予測は、「２月前後にかけ上昇。３月前後に調整。４月前後から再上昇。一段高へ。５月前後を高値に下落。６月前後に底打ち反転。７月・８月前後上昇継続。９月前後にかけ一段高。１０月前後をダブルトップに下落。１１月前後より再上昇」。
「２月前後にかけ上昇。３月前後に調整」は的中。
「４月前後から再上昇。一段高へ」は、史上最高値を更新したＮＹは的中したが、東京は外れた。
「５月前後を高値に下落」は的中。
「６月前後に底打ち反転。７月・８月前後上昇継続。９月前後にかけ一段高」は、ＮＹが完全的中。東京は日経２２５とマザーズ指数が８月に年初来安値を更新した事から外れたかに見えたが、７月２７日にかけ青天相場が続いた東証２部指数は９月１０日に史上最高値を再び更新。ＴＯＰＩＸも５月１３日安値を割らずに８月陽線。９月３日より年初来高値を更新するなど、外れたとも言えない展開に。日経２２５も年末年始よりラジオなどでも今年の高値を付けると予想してきた転換点９月１４日に年初来高値を更新。
「１０月前後をダブルトップに下落」は、「ダブルトップ」は外れたが、「１０月前後下落」は的中。
「１１月前後より再上昇」は、ＮＹが的中したが、東京は大納会を３万円大台引け成らず、外れた。
２０１９年１２月１５日付レポートよりお伝えしてきた２０２０年全体相場予測は、「２月前後に調整もあろうが６月前後にかけ上昇継続。６月前後から下落。７月前後に底打ち反転。１１月前後にかけ上昇。調整を経て年末高へ」。
当初的中したかに見えた「２月前後に調整」は、コロナショックに見舞われ、私の未来予測チャートが描く調整の範囲内を大きく下回った事から外れたと言わざるを得ないが、３月１３日と１７日に個別材料株と半導体関連に全面買い指示を出し、マザーズが１３日を、ＴＯＰＩＸが１７日を安値にドンピシャのタイミングで急反騰。ナスダックが史上最高値を更新。年末年始に予想した１万ポイントの大台乗せを果たした事もあり、「６月前後にかけ上昇継続」は的中した。
「６月前後から下落。７月前後に底打ち反転。１１月前後にかけ上昇。調整を経て年末高へ」も、ほぼ的中。日経２２５が２０１８年１０月に付けた２０１２年１１月以降の高値を更新。ＮＹダウも年末年始に予想した３万ドルの大台乗せ果たした後、日経２２５が予想通り１２月３０日大納会を２万７０００円台に乗せてほぼ高値引けとなった。
（２）２０２３年全体相場予測「１月前後より下落。２月前後、５月前後、７月前後に戻す場面もあるが、９月前後にかけ下げが続き、９月前後に底打ち反転。１１月前後にかけ上昇」
２０１２年１１月１４日寄付より建設株と金融株に買い指示を出し、１４日の夜間取引寄付より日経２２５先物オプションコールを買い推奨した後、翌１５日朝方より「かねてよりお伝えしてきた２０１２年日本株の歴史的買い場。大相場の開始」と予想。日本株に全面買い指示を発令。１９０５年５月２７日、日本海海戦においてロシアのバルチック艦隊を目前に秋山真之が草案した「敵艦見ゆ。皇国の興廃此の一戦に在り。各員一層奮励努力せよ」をもじり、代表取締役前池英樹の署名入りで「大底見ゆ。東京株式市場の興廃この一戦にあり。各員、株買いに奮励努力せよ」と宣言。
私・弊社代表取締役・前池英樹が過去の大型バブル崩壊チャート（１９２９年世界恐慌時のＮＹダウ暴落チャート、１９１９年大正・昭和バブル崩壊時の暴落チャート）と世界各国の人口動態（人口ピラミッド）を独自分析した結果、２００３年春からお伝えしてきた長期予測は以下の通り。
【１９８９年末を高値としたバブル崩壊から約１３年後の２００３年春を大底に２００７年春にかけ約４年間にわたる上昇が続いた後、２００７年夏以降、調整色を強め急落。
２００８年春にかけ下落が続いた後、２００８年春を底に２００８年末にかけ急反発。２００８年末を戻り高値に２００９年春にかけ調整した後、２００９年末にかけ切り返し。２０１０年中盤に再び急落。小戻した後、２０１２年春にかけジリ安。
２０１２年春を大底に２０１６年中盤にかけ約４年間にわたる上昇が続いた後、２０１６年中盤を高値に秋にかけ急反落。２０１９年にかけボックス相場が続いた後、２０１９年中盤から２０３６年初めにかけ上昇】
本レポートのご利用については、必ず巻末の免責条項をお読みください。
２. 今週の注目銘柄
東証Ｇ４４８８ ＡＩ ｉｎｓｉｄｅ （１０月２７日終値５０５０円）
【戻りの引け新値。ＡＩエージェントを始め各種サービスの新機能を発表する「ＡＩＩＣ２０２３」を１０月２３日に開催。昨年１２月から今年７月にかけ１０倍高テンバガー演じたヘッドウォータースに続くＡＩ関連銘柄本命格として大化けに向かう可能性秘める】
１０月５日寄り付き直後の４２５０円よりＡＩ関連銘柄として改めて買いと予想。６日にかけ４６５５円へ上昇。
１０月９日レポートより以下の通り解説。
『 ディープラーニングによる手書き文字認識ＡＩを活用した生産性向上のためのＡＩ-ＯＣＲサービス「ＤＸ Ｓｕｉｔｅ」を柱に、同社のミッションである「ＡＩテクノロジーの妥協なき追求により、非常識を常識に変え続ける」を実現するための製品「ＡｎｙＤａｔａ」を開発・提供。教育プログラムの「ＡＩ Ｇｒｏｗｔｈ Ｐｒｏｇｒａｍ」も。
２０２４年３月期最終利益が２億８７００万円黒字転換予想。予想ＥＰＳ７３.５６円。
１０月６日終値４５１５円で、今期予想ＰＥＲ６１.３８倍。時価総額１８１億円。
１０月２日に、AIエージェント「Heylix」を始めとした各種サービスの新機能・新事例を発表する「AI inside Conference（AIIC） 2023」を、２３日１５時より開催すると発表。
８月２日に、AIエージェント「Heylix」を、３日より招待制のクローズドβ版にて提供開始すると発表。
「Heylix」は、業界・業種を問わずあらゆる業務を汎用的に支援するAIエージェント。ユーザは「Heylix」に指示を出すだけで、「Heylix」がマルチモーダルかつ自律的にタスクをこなしてくれる“Buddy”を生成。ユーザは“Buddy”の支援により、高度なDXを実現することができる。
ユーザの作業は、テキスト、画像、数値などさまざまな形式のデータをそのままアップロードしテキストで指示を出すのみ。ユーザの指示に応じて、AIエージェント「Heylix」が自律的に生成AI・予測AI・画像認識AIなどの最先端テクノロジーを掛け合わせ高付加価値なマルチモーダルAIを生成する。
AIエージェント「Heylix」が生成したマルチモーダルAIは、ユーザの業務を支援する相棒のような性質を持つことから“Buddy”と呼び、その“Buddy”を作成・共有してくれるユーザを“Buddyアーキテクト”と呼ぶ。生成された“Buddy”はユーザ間でシェアできるため、ネットワーク効果が働き、“Buddy”の数が増えるほどにユーザが享受できる恩恵も高まる。
「Heylix」から外部システムのAPIを自然言語で呼び出すことが可能。APIが公開されているあらゆるソフトウェアを「Heylix」のユーザインターフェースで利用できる。さらに、それらソフトウェアの機能をバックグラウンドで生成AI・予測AI・画像認識AIと複合処理させた、より高度な“Buddy”を生成することも。また、作成した“Buddy”を外部システムに組み込んで利用することもできる。
「Heylix」は、既に一部の既存顧客へ先行提供。300を超える“Buddy”のアイデアが生まれている。まずは金融・保険・製造・流通・自治体などの業界を中心にクローズドβ版を提供。エンタープライズサーチを生成する機能なども追加した上で、2023年中に正式版の提供を開始する計画。正式提供後は、“Buddy”をシェアし合えるマーケットプレイスも構築する。
今期中に、1000人以上の“Buddyアーキテクト”を創出。同社のプラットフォームから生まれ利用されるAIの数を現在の10倍以上に増加させることを目指す。既にユーザやISVパートナー（独立系ソフトウェアベンダ）との連携を推進すると共に、生成AI・LLMの伴走型リスキリングプログラムにて“Buddyアーキテクト”育成の特別講座も開始。同社はこれらの取り組みを通じ、生成AIビジネスの本格的な拡大を実現する。
７月１９日に、鹿島建設と共同で、同社のマルチモーダルなAI統合基盤「AnyData」を利用した「AIとドローンによる資機材管理システム」を開発。従来、人が巡回・目視で行っていた資機材管理業務をデジタルツイン上で行うことを可能とし、現場職員の安全性と作業効率の向上を実現する。
本システムは、2022年度の国土交通省による「建設現場の生産性を飛躍的に向上するための革新的技術の導入・活用に関するプロジェクト（PRISM）」に採択。既に鹿島建設が施工する建設現場に導入され、現場職員の業務時間を約75%削減する有効性が確認。今後は、本システムの高度化および鹿島建設での全社展開を見据えた他現場へのシステム転用などを支援し、建設現場のDXに貢献する。
７月１３日に、あらゆる企業・団体が生成AI・LLMをビジネス活用できるように、顧客課題の解決に繋がるユースケース創出とその実装を支援する、伴走型リスキリングプログラムの提供を開始したと発表。
本プログラムでは、AIテクノロジーとその事業化に深い知見を持つプロフェッショナル人材を結集した経営層向けAI実装コンサルティングチーム「InsideX」が伴走。本プログラムを受講することで、生成AIの概要やその適切な活用方法、プロンプトエンジニアリングに関する基礎知識などを短期間で習得できる。ワークショップを通じた自社ビジネスの課題解決に寄与するユースケース創出とその実導入についても、同社の最先端AIテクノロジーを複合的に活用しながら一気通貫で支援し、生成AI・LLMのユースケース1万件以上の創出を目指す。
７月６日に、生成AI・LLMの研究開発と社会実装を行う「XResearch」の研究開発の成果である独自の日本語LLMサービス「PolySphere-1」を、マルチモーダルなAI統合基盤「AnyData」上で運用することを実現したと発表。これにより、顧客は複雑かつ高度な知識・スキルが求められるAIやITインフラについて特別な意識をせずとも、所要時間わずか数分で簡単にセキュアなプライベート環境を構築し、生成AI・LLMをビジネス活用することが可能となる。
「AnyData」は、AI開発・実装に求められるデータ基盤・学習基盤・運用基盤の基本機能を全て包含したマルチモーダルなAI統合基盤。その運用基盤は日本国内サーバーに他ユーザのトランザクションとは隔絶された顧客専用のプライベート環境を構築することが可能なクラウドサービス。
これにより、情報漏洩リスクを低減できるだけでなく、他ユーザの利用状況に影響を受けずに一定のレスポンス速度を維持した安定運用を実現できる。負荷に応じてクラウドサーバーの性能や台数を自動的に拡張・縮小するオートスケール機能も標準搭載されているため、利用状況によって必要な容量が大きく変化する生成AI・LLM運用においても、顧客それぞれの環境に即したリソース配分・コスト最適化を実現する。
昨年１２月２６日安値１６３０円から今年７月３日にかけ１６６３０円へ１０.２倍高演じた４０１１ヘッドウォータースに続くＡＩ関連銘柄本命格として、大化けに向かう可能性秘める。 』
１０月１９日にかけ４９７５円へ上昇。３日高値を更新。逆行高で底値圏離脱のチャート形成に。
１０月２５日にかけ５１６０円へ一段高。２７日を５０５０円で戻りの引け新値。
昨年１２月２６日安値１６３０円から今年７月３日にかけ１６６３０円へ１０.２倍高演じた４０１１ヘッドウォータースに続くＡＩ関連銘柄本命格として、大化けに向かう可能性秘める。
本レポートのご利用については、必ず巻末の免責条項をお読みください。
東証Ｇ２１６０ ジーエヌアイグループ （１０月２７日１９５０円）
【昨年来高値を射程圏内に捉えた後、悪地合いもあって調整ながら、アステラス製薬からマイルストン最大約２６６０億円で最高益更新予想のバイオ関連本命格として大化けに向かう可能性秘める】
１３時半に業績の上方修正を発表した８月３日の１３３３円よりバイオ関連銘柄として買いと予想。１７日にかけ１８２２円へ７連騰。１８日も１８０５円で引け新値。８日続伸。
８月２０日レポートより以下の通り解説。
『 創薬、医薬品および生体材料の開発、臨床試験、製造、販売、医療機器の日本導入を支援するコンサルティング等を米国、中国、日本で展開するグローバルヘルスケア企業。
２０２３年１２月期最終利益が前期比４.４倍増の１７億３００万円最高益更新予想。予想ＥＰＳ３５.８６円。
８月１８日終値１８０５円で、今期予想ＰＥＲ５０.３３倍。時価総額８５７億円。
６月１５日に、連結子会社であるCullgen Inc.が、アステラス製薬と、革新的なタンパク質分解誘導剤創出に向けた共同研究および独占的オプション契約を締結したと発表。
本契約は、乳がんやその他の固形がんを対象としてCullgenが同定したリードプログラムである細胞周期タンパク質に対する分解誘導剤候補化合物などが対象。
Cullgenは、契約一時金としてアステラス製薬より３５００万米ドル（４９億円、１米ドル＝１４０円で換算、以下同様）を受領。
アステラス製薬がリードプログラムに関するライセンスオプションを行使した場合、さらに８５００万米ドル（1１１９億円）を受領。
さらに、ライセンスオプションとプログラムの進捗に応じたマイルストンとして最大１９億米ドル（２６６０億円）と製品の売上に応じたロイヤルティーをアステラス製薬から受領する可能性がある。
８月１４日に発表した２０２３年１２月期第２四半期純利益４９億１６００万円は、前年同期比２.１倍増かつ、同通期最終利益１７億３００万円予想を超過。通期上方修正の可能性高まる。
８月１８日に、同社の主要子会社である北京コンチネント薬業が中国にて実施しているF351（一般名ヒドロニドン）のＢ型肝炎に起因する肝線維症に対する第Ⅲ相臨床試験に関して、８月１７時点で登録された被験者数は合計１９５名に上り、目標の２４８名まで残り５３名となったと発表。
これにより、２０２３年中の登録完了及び２０１４年中のデータ公表という目標に一層近づいた。引き続き第Ⅱ相臨床試験と同等の良好な安全性プロファイルが観察されている。
アステラス製薬からマイルストン最大約２６６０億円で最高益更新予想のバイオ関連本命格として、大化けに向かう可能性秘める。 』
１１連騰を交え８月３０日にかけ２４０８円へ一段高。青天相場を上場来高値更新が続いた後、さすがに反落。一時２０１２円まで売られる場面もあったが、突っ込みには透かさず買いが入る展開。
全体相場下落の煽りもあって下放れたが、９月２２日の１８７６円を安値に切り返し。
９月２２日に、主要子会社の北京コンチネント薬業有限公司が中国で第Ⅲ相臨床試験を行っているF351（ヒドロニドン）に関し、F351の第Ⅲ相臨床試験の治験統括医師であるLungen Lu教授が、１１月１２日に米国マサチューセッツ州ボストンで開催される米国肝臓病学会の肝臓会議のポスターセッションで発表を行うと発表。
９月２８日に新経営執行体制も発表。これらを好感し、１０月１１日にかけ２２９８円へ再上昇。９月１２日高値に迫り、８月３０日に付けた昨年来高値２４０８円を射程圏内に捉えた後、悪地合いに急反落。
１０月２３日に、米国ナスダック証券取引所に上場するCatalyst Biosciences, Inc.と同社グループの取引について、下記のウェブサイトにある通り、中国証券監督管理委員会が本取引に関する北京コンチネント薬業有限公司の申請を受理していることを確認できていると発表。
１０月２４日に、Catalyst Biosciences, Inc.と同社グループの取引について、Catalyst Biosciencesが北京コンチネントの発行済株式の合計 65％を取得し、北京コンチネントがCatalyst Biosciencesの子会社になる。同社100％子会社のGNI USA, Inc.がCatalyst Biosciencesの総発行済株式数の 85.17％を保有。同社が Catalyst Biosciencesを傘下に収め、今後も北京コンチネントは同社の連結対象であり続けると発表。
１０月２４日の１６６１円を安値に切り返し。
１０月２６日に、同社の主要子会社である北京コンチネントが中国で実施しているF351（ヒドロニドン）のＢ型肝炎に起因する肝線維症に対する第Ⅲ相臨床試験に関し、目標登録数248名の被験者登録を完了したことを本日公表した。
既報の通り、中国国家薬品監督管理局は2021年にF351を「画期的治療薬」に指定。F351は同社グループの将来の医薬品パイプラインの中核を形成。今回の登録完了は、当初の想定を２か月以上前倒しで達成。中国におけるF351への期待の高さを示している。
今回の登録完了は、F351上市へ向け非常に重要な意味を持ち、今後、速やかに上市ができるよう、同社を挙げて取り組んでいく。
北京コンチネントは、１０月２４日に開示した通り、３０日までにナスダック上場のCatalyst Biosciencesの子会社となる予定。Catalyst Biosciencesの子会社になった後も、引き続き同社の全部連結対象である事に変更はない。
１０月２７日１０時にCatalyst Biosciencesの２０２３年１２月期第３四半期決算を、１３時にメディア及び機関投資家向け説明会開催を発表。
これらを好感し、１０月２７日に１９５０円を回復。
アステラス製薬からマイルストン最大約２６６０億円で最高益更新予想のバイオ関連本命格として、大化けに向かう可能性秘める。
本レポートのご利用については、必ず巻末の免責条項をお読みください。
東証Ｐ６５２６ ソシオネクスト （１０月２７日終値１４８９０円）
【ＴＳＭＣの最新の３ｎｍ車載プロセスを採用した先進運転支援システム及び自動運転向けカスタムＳｏＣ開発着手を発表。カスタムメイドの最先端ロジック半導体設計で世界の５本指。進捗率から通期上方修正の可能性高まる。新規上場した昨年１０月から今年６月にかけ７.７倍高演じた実績あり。今回も大化けに向かう可能性秘める】
海外売り出し価格が１４６６８円に決まった半導体関連本命格として、７月１２日の１５０００円どころより買いと予想。１４日にかけ１６８７０円まで買われた後、悪地合いもあって下落。２１日の１４１１０円を安値に切り返し。８月４日にかけ１９４８０円へ上昇した後、三角保ち合い形成。
９月３日レポートで以下の通り解説。
『 富士通とパナソニックのロジック半導体部門が統合して２０１５年に設立。最先端チップの開発・設計に特化したファブレス企業。
極小の回路線幅で設計できる専門家集団。次世代自動運転「ロボットカー」は同社のチップがないと動かないという。仮想現実（ＶＲ）、拡張現実（ＡＲ）向け設計技術も。
同社の半導体は、カスタムメイドの特注品。顧客の８割が海外。４～５年先に世の中に出てくる製品やサービスのチップを設計する事から、顧客名は極秘。チップに社名の刻印もない。世界で５本の指に入るという。
２０２４年３月期最終利益は前期比１１.５％減の１７５億円予想。予想ＥＰＳ５０４.５５円。
９月１日終値１７５７０円で、今期予想ＰＥＲ３４.８倍。時価総額６２０１億円。
７月２８日に発表した２０２４年３月期第１四半期純利益７９億５２００万円は、前年同期比５７.２％増で且つ、同通期最終利益１７５億円予想に対する進捗率が４５％に達し、通期上方修正の可能性高まる。
仮に、第１四半期純利益７９億５２００万円を単純に４倍した３１８億８００万円が通期最終利益なら、前期比６１％増益で連続最高益更新。
仮に、潜在株式調整後第１四半期ＥＰＳ２２１.４円を単純に４倍した８８５.６円が通期ＥＰＳなら、ＰＥＲ１９.８倍に低下。
新規上場した昨年１０月１２日付けた上場来安値３６９０円から今年６月２１日にかけ２８３３０円へ７.７倍高演じた実績あり。
今回も、大化けに向かう可能性秘める。 』
全体相場が１０月４日を安値に急反騰に転じるに伴い、４日の１３４８０円を安値に切り返し。１２日にかけ１５１８０円を回復。
１０月１８日に、半導体受託生産世界最大手ＴＳＭＣの２ｎｍプロセステクノロジーを用いた革新的な３２コアＣＰＵチップレットの開発において、英半導体設計大手ＡＲＭおよびＴＳＭＣと協業すると発表。これにより、大規模データセンター用サーバー、5/6G インフラストラクチャー、DPU、ネットワーク・エッジ市場向けにスケーラブルなパフォーマンスを提供する。エンジニアリングサンプルの提供は、２０２５年上期目標。
これを好感し、１０月１８日に１６３００円まで買われた後、悪地合いに反落。
１０月２３日に、ＴＳＭＣの最新の３ｎｍ車載プロセス「Ｎ３Ａ」を採用した先進運転支援システム（ＡＤＡＳ）および自動運転向けのカスタムＳｏＣ（Ｓｙｓｔｅｍ－ｏｎ－Ｃｈｉｐ）開発に着手したと発表。本ＳｏＣは２０２６年に量産開始予定。
ＴＳＭＣの3nmテクノロジーは、量産可能な状況にあり、従来のテクノロジーより電力、性能、面積 (PPA) の点で大幅に改善されている。現行の 3nmテクノロジーである N3Eは、前世代の 5nmテクノロジーである N5 と比較して、同一電力で18%の速度向上、または同一速度で32%の電力削減が可能で、加えて約 60%の論理ゲート密度の向上を実現。
次世代 ADAS や自動運転に求められる高いコンピューティング性能は、バッテリ寿命や走行距離の改善要求と競合する。このため、3nmテクノロジーによる PPAの改善は、将来の電気自動車向け SoC 開発にとって重要な要素となる。
ＴＳＭＣのN3Aプロセス・テクノロジーと、機能安全規格 ISO26262および車載品質・信頼性をサポートしてきた同社の豊富な経験を組み合わせ、同社は自動車メーカーが求める急速に進化する自動車電子システムの性能と安全性の要求に対応していく。
カスタムメイド最先端ロジック半導体設計で世界の５本指に入り進捗率から上方修正の可能性高まる半導体関連本命格として、大化けに向かう可能性秘める。
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